Начинающий трейдер выпуск 3 от 12.02.2018 | Page 21

процессы оносительно источников финансирования и
ситуаций, когда есть проблемы с выплатой кредита.
Некоторые мысли относительно описанных выше
активностей по процессу, который существует в Lending
Club: Исследование, проведенное в 2016 году H2 Ventures,
KPMG и Matchi определяет классификацию услуг,
предлагаемых рынку финтех-инициативами, а также
проливает свет на наиболее инновационные компании с
глобальной точки зрения.
1. Финансовые учреждения полностью не
исключаются из процесса, однако они
работают в качестве партнеров
кредитной компании.
2. Работа в качестве посредника очень
важна для финтех-компаний. Это
помогает преодолевать различные
барьеры (регуляторный, например) и
значительно снижать комиссии за
услуги. Если смотреть на специализацию каждой компании из
списка топ-100 лидеров сферы финансовых технологий,
то можно выделить следующие группы и их
приблизительную долю:
Банкомат – типичный пример B2P-сервиса: потребитель
может легко найти устройство, снять деньги и совершить
большое количество разнообразных финансовых
трансакций, сэкономив при этом свое время и деньги. С
точки зрения онлайн-кредитования, модель B2P
характерна для кредиторов, которые используют свой
капитал или привлеченные средства для выдачи денег
заемщикам.
Согласно описанной выше классификации, следующий
тип финуслуг – это P2B. И даже несмотря на то, что
финтех-инициатив, которые работают со столь
специфическим подходом в мире насчитывается не так
много, успех ряда компаний и технологий (Kickstarter,
Indiegogo или Bitcoin) позволяет идентифицировать
популярные направления: трейдинг, краудфандинг,
депозиты, виртуальные валюты, страхование.
К B2B-сервисам относятся трансакции между двумя (или
больше) компаниями. Связи между компаниями
достаточно сложные и комплексные по своей природе,
однако они являются лучшими драйверами для
инноваций. Согласно базе данных финтех-компан ий
McKinsey Panorama, доля B2B-сервисов увеличилось с
34% в 2011 году до 47% в 2015 году.
Fundbox – пример B2B-сервиса, простое и элегантное
решение в сфере торгового финансирования. Такие
компании как Fundbox или Bluevine зарабатывают деньги
выкупая инвойсы (счета-фактуры) с небольшим
дисконтом. Это дает возможность компаниям избежать
кассовых разрывов, связанных с задержкой между
отправкой товара и получением оплаты по выставленным
счетам. Пользователями таких сервисов выступают не
частные лица, а компании среднего и малого бизнеса.
Кроме наиболее популярных 4 типов сервисов, которые
описаны выше, возникают и другие варианты бизнес-
отношений: B2G (между бизнесом и правительством),
B2E (между бизнесом и сотрудниками) и т.д.
Что финтех-компании предлагают рынку?
21
•
•
•
•
•
•
•
•
•
Кредитование – 20%
Платежи – 16%
Управление активами – 12%
Розничный банкинг – 10%
Краудфандинг – 7%
Страхование – 7%
Валюта и Форекс – 9%
Безопасность – 5%
Другое – 14%
Где находится связь между идеей и ее
разработкой?
Консалтинговая компания EY считает, что сектор
финансовых технологий сейчас растет глобально с точки
зрения занятости, инвестиций и количества финтех-
компаний, однако он все еще очень далек от зрелости.
Исходя из этой формулировки, можно разделить все
инициативы на такие группы:
•
•
•
•
Стартапы
Традиционные финансовые учреждения – банки
и страховые компании
Технологические или розничные компании,
которые решили пойти в финансовый сектор
Сложные стартапы со смешанной структурой
собственности
Разница между этими категориями достаточно размыта
из-за того, что банки иногда являются держателями акций
стартапов или наоборот, когда стартапы вдруг решают
войти в долю собственности какого-либо
финучреждения. В целом, отношения между банками и
стартапами настолько увлекательны, что это тема для
отдельной статьи.
Когда компании предлагают свои услуги?
Еще одна классификация рассматривает финтех-
компании с позиции того, когда именно компания
предлагает свои сервисы:
•
•
Традиционный финтех
Новый или развивающийся финтех (emergent
fintech)
Согласно исследованию EY, традиционные финтех-
компании являются фасилитаторами, поддерживающими
инфраструктурные и технологические моменты. Это
обычно крупные вендоры ИТ-сервисов, которые уже