Aquila znotraj AC Risk Parity nudi strategije s tremi različnimi letnimi ciljnimi stopnjami volatilnosti: 7, 12 in 17 odstotkov. Kot so nam povedali upravljavci skladov AC Risk Parity: »Vsak od navedenih treh skladov ima enako sestavo naložb, ki temelji na doseganju optimalne učinkovitosti vloženih sredstev. Razlika je v zavzetih pozicijah skladov, kjer sklad AC Risk Parity 17 zavzema večje pozicije, AC Risk Parity 7 pa najmanjše.«
Za koga so skladi primerni?
Kot nam je v intervjuju, ki ga lahko preberete na naslednji strani, povedal upravljavec skladov AC Risk Parity, Armin Gudat: »Čeprav so skladi AC Risk Parity zaradi svoje oblike zelo likvidni, so najbolj primerni za vlagatelje z vsaj srednjeročnimi cilji. Skladi generirajo pozitivne donosnosti v veliko okoljih, istočasno pa so nizko korelirani z delnicami in obveznicami. Povedano z drugimi besedami, alokacija sredstev v sklade AC Risk Parity lahko prinese stabilnost skoraj vsakemu investicijskemu portfelju. Zaradi rezultatov v preteklosti (od leta 2008 v obliki UCITS skladov in od leta 2004 v drugih oblikah), skladi generirajo veliko zanimanja s strani premožnih zasebnih vlagateljev in tudi s strani institucionalnih vlagateljev tako v Evropi, kot tudi v Aziji.«
Priporočamo vam, da si na naslednji strani preberete intervju z upravljavcem AC Risk Parity.
7
Graf 1: primerjava uspešnosti skladov AC Risk Parity 7 (RP7) in AC Risk Parity 12 (RP12) z delniškim indeksom S&P 500 ter skladom s primerljivo naložbeno strategijo (Bridgewater All Weather 12% Vol) v obdobju med leti 2004 in 2012.
Graf2: alokacija sredstev znotraj skladov AC Risk Parity
Klemen Kokalj