Mi primera revista Exposición de derivados | Page 13

En un coupon swap los agentes económicos
respectivamente las siguientes posiciones:
toman
Parte: Pagador fijo = receptor variable
Contraparte: Receptor fijo = pagador variable
En la práctica, se ha convenido que en un coupon swap el
pagador fijo asume una posición larga:
La posición larga o compradora supone conocer con certeza la cuantía de
los flujos que le obligan, pero son inciertos los que recibirá a cambio.
El pagador variable mantiene una posición corta o vendedora, en este caso
el vendedor del swap desconoce la cuantía de los flujos que deberá
afrontar.